- «Эксперт» №6 (645) /
- 16 фев 2009, 00:00
Кто оплатит глобализацию106
Западная финансовая система — банкрот. Все последние годы она работала в режиме «глобальной страховой компании», которая недорого страховала всех и вся от возможности экономического спада. А когда этот спад наступил, «страховщик» разорился — ни одна страховая компания не может компенсировать страховые потери всем клиентам одновременно.
Благодаря массовому развитию сложных финансовых инструментов и различных математических стратегий, банки и компании научились крайне эффективно перекладывать свои риски на всю систему в целом. Но емкость системы в целом, запас ее устойчивости конечны, и они оказались исчерпаны. Хотя каждый в отдельности банк формально вроде бы застрахован от потерь (да здравствуют CDS!), но все вместе они сегодня банкроты.
Теперь вопрос стоит лишь так: кого спасут, а кого оставят умирать? И — самое главное — кто заплатит за спасение счастливчиков?
Именно поэтому планы американской администрации по поддержке экономики и финансовых рынков не могут ничего принципиально изменить. Без удовлетворительной программы оздоровления финансовой системы бюджетный стимул — сколь бы мощно он ни выглядел — может и не сработать. Разумеется, он важен для поддержания американской экономики, он способен несколько снизить остроту кризиса. Но фискальные стимулы не обеспечат подъем экономики в стране с неработающей финансовой системой. План Обамы-Гейтнера ни по составу, ни по деньгам, которые предполагается потратить на оздоровление финансовой системы, неадекватен масштабам накопленных в ней проблем. Видимо, именно поэтому, несмотря на обещанные триллионы, реакцией фондовых рынков стало снижение индексов.
Другая причина нарастающего разочарования рынков — очевидное отсутствие новых идей. Вся ставка делается на кейнсианство в наиболее простых формах. Но ведь вся экономическая политика США в последние четверть века была кейнсианской. Конечно, это было достаточно своеобразное — финансовое — кейнсианство.
Федеральный резерв наполнял мировую экономику деньгами с некоторым даже изяществом. Целая череда американских кризисов в 80-х, 90-х и начале 2000-х годов была залита деньгами ФРС. По сути, на словах проповедуя «рыночный фундаментализм», ФРС в критические моменты неизменно мешала рынку отрегулировать накопившиеся в американской и мировой экономике дисбалансы. Но к настоящему моменту ресурсов для предотвращения кризиса в распоряжении ФРС и американского минфина недостаточно. Вырвавшийся на свободу рынок начинает ликвидировать накопленные дисбалансы. Спасти разбалансированную американскую, а с ней и мировую экономику, раздав «еще немного денег», вряд ли получится. Выздоровление не наступит, а вот окончательная фатальная передозировка вполне может случиться.
Накопившиеся же дисбалансы таковы, что дело вполне может дойти до финансовой дезинтеграции мировой экономики. Это хорошо чувствует, например, такой финансист, как Джордж Сорос, который недавно выступил с предложением создать на базе МВФ и SDR новую мировую валюту. Впрочем, и этот план, очевидно, нереализуем, поскольку непонятно, кто же позаботится об обеспечении этой наднациональной валюты. Если ведущие страны готовы платить за расширение капитала МВФ, не проще ли взять и внести в фонд доллары, евро, иены, фунты, юани, рупии, реалы, рубли. А если не готовы, то никакие квазивалюты вроде SDR никого не обманут.
Вопрос, кто заплатит в конечном итоге за этот кризис, повторим, остается самым актуальным.
Это может быть, например, экономика Европы — о вероятном распаде зоны евро говорят все чаще. Вслед за экономическим спадом социальное и политическое напряжение в европейских странах будет нарастать. Только за последние четыре месяца сто тысяч поляков решили вернуться из Британии обратно в Польшу. Чем поляки и другие вернувшиеся с заработков восточноевропейцы будут заниматься на родине в условиях общеевропейской рецессии и нарастающего вала местных проблем? Что будет с армией новых безработных в Испании? В Британии, где недавно прошли акции протеста рабочих, их точно не ждут. Выдержат ли дорогой евро экономики Испании, Португалии, Греции, Италии, Франции? Выдержит ли его сама Германия?
Парадокс текущей ситуации: все вроде указывает, что доллар должен падать — но другие экономики этого падения не перенесут.
Необходимо зарегистрироваться или авторизоваться, чтобы оставить комментарий.
Юрий Кулаков
Однако, полный пипец не может быть по определению. Загнуться так запросто не получится, население не даст. Решения придётся находить. А вот как долго? И какими способами? Многомесячными переговорами 20-ки по условиям функционирования новых денег? Или долго и мучительно будут реанимировать доллар, пока не выбьются из сил?
Только организацией новых денег. Уже и цвет придумали - розовые…. И оргнаизация сего действа будет проходить по сценарию., проведенному в свое время Л.Эрхардом в ФРГ… ДЕло только в антураже….
Нужно народ подготовить. Так что ждем очередные красочные “шоу” в США, Лондоне и в Израиле. Тут все по методу Гарри Гудини - народ надо отвлечь и поразить, а в это время….
Юрий Кулаков
Однако, полный пипец не может быть по определению. Загнуться так запросто не получится, население не даст. Решения придётся находить. А вот как долго? И какими способами? Многомесячными переговорами 20-ки по условиям функционирования новых денег? Или долго и мучительно будут реанимировать доллар, пока не выбьются из сил?
Только организацией новых денег. Уже и цвет придумали - розовые…. И оргнаизация сего действа будет проходить по сценарию., проведенному в свое время Л.Эрхардом в ФРГ… ДЕло только в антураже….
Нужно народ подготовить. Так что ждем очередные красочные “шоу” в США, Лондоне и в Израиле. Тут все по методу Гарри Гудини - народ надо отвлечь и поразить, а в это время….
Однако, полный пипец не может быть по определению. Загнуться так запросто не получится, население не даст. Решения придётся находить. А вот как долго? И какими способами? Многомесячными переговорами 20-ки по условиям функционирования новых денег? Или долго и мучительно будут реанимировать доллар, пока не выбьются из сил?
В том-то и дело. Доллар сейчас вынужден и выполнять функции денег в США, и работать в качестве основного элемента глобальной финансовой системы. Для каждой задачи сформирован свой механизм. Как только они наожились друг на друга в критической степени, так и рвануло. Дело не столько в довериях (которые являются элементмами и той, и другой), сколько в противоречии этих механизмов. Если подходить формально, исходя из понятия денег, то глобальные функции явно не вписываются в классические, они шире. Следовательно, с этой стороны, доллар - и деньги, и не деньги… вот и результат.
Вначале ФРС паразитировала на США, потом над США и их союзниками в 1-й мировой войне. Потом на США и всем остальным миром (кроме СССР и стран восточного блока). Потом над всем миром и пипец. Впрочем, об этом еще Роза Люксембург писала в труде “Накопление капитала”: как только капитализм охватит весь мир, там ему и писец…
Юрий Кулаков
А символом деньги были с самого начала. Может быть и до Шумеров ещё что-то было - кто знает?
И до Шумеров были. Недаром знаменитый и свирепый царь-интеллектуал Ашшурбанипал хвалился, что он умеет читать и писать и на допотопном языке. Умен был царь сей, но именно он был первым, кто толкнул Ассирию в пропасть….
Но деньги во все времена были орудием кредита и орудием доверия. Как только доверие между людьми рушаится - кранты деньгам. На первое место сразу перемещаются: зерно, масло, соль, патроны/стрелы.
Насчет США. Все тоже несколько не так. Доллар - не является валютой США. Это обязательство ФРС - частного банка с нераскрываемой структурой собственников…
Но это же лижет на поверхности, что одной из причин кризиса стало противоречие между национальной природой доллара США и присвоенной им функцией мировых денег. До какого-то момента это работало (Европа и япония восстанавливались после войны, Китая не было и в помине, Советы с союзниками жили своей жизнью). Но когда случилась настоящая глобализация, она сыграла дурную шутку со своими создателями. Т.е. к перечисленным выше функциям денег (сообщение 96) попытались прибавить дополнительную - деньги должны обеспечивать обогащение США за счет других), и деньги сломались. Не может валюта одной страны работать в качестве мировых денег, когда ею играют налево и направо. Надо переделывать либо деньги (очевидно, создавать специальные мировые, если угодно - глобальные, деньги, глобы, глобики), либо Штаты (грубо говоря, сделать особую страну особых людей, сверхлюдей по отношению ко всем остальным) . Несмотря на абсурдность, сейчас в США пытаются идти именно вторым путем.
В любом случае, классическое противориечие налицо. как будет разрешено - туманно. варианты возможны разные и наверное, эксперты заинтересованных стран их сейчас просчитывают лихорадочно. Может быть, идея особых глобальных денег всё же преобладает. По крайней мере, намёки вроде бы есть (о необходимости изменения функций мирового банка говорят и в Англии, и в Германии). Опыт международных денег, в любом случае, уже есть - и евро, и сэвовские расчетные рубли, употребление золота до доллара - не в качестве сырья для электроники, а в качестве финансового инструмента.
А символом деньги были с самого начала. Может быть и до Шумеров ещё что-то было - кто знает?
Вот так и понимать. Современная денежная система построена на постоянной управляемой эмиссии (желательно, чтобы ее объем не превышал объем созданных товаров и услуг). Для этого в том числе ЦБ и создавали, не говоря уже про ФРС.
По поводу коробок из под ксерокса и бумажных купют я не очень понял - их никто не отменял, хотя, конечно, такие суммы лучше доставлять не наличкой ))
Для этого банки и создали инфраструктуру безналичных операций (счет-счет).
павел евгеньевич романов:
Объём товаров и услуг в наше время вырос настолько, что никакими золотыми червонцами и никакими “коробками из-под ксерокса” с бумажными купюрами не отделаешся.
Это как понимать? Товаров и услуг стало столько, что на них денег не хватает? Что, печатные станки сломались? А может бумага закончилсь, или всю краску случайно пролили?
Как сказал один умный человек: “Ресурсы нашей страны не потому ресурсы нашей страны, что российские, а просто потому, что это написано на башнях наших танков и боеголовках наших ракет”.
Так что не заберут они их в нынешней ситуации. Ну, разве что мы их сами отдадим. А по поводу финансов вы зря. Сорос, насколько помню, этот аргумент не приводил, да и по долгам мы пока вполне можем расплатиться.
Главное держаться Китая и Европы (если она совсем не зачахнет под обломками финансового сектора).
Игорь Александрович Нефедоров:
Конечно, история развивается по спирали и мы должны быть готовы к той ее фазе, когда только убийством многих сотен миллионов людей, можно будет “выпустить пар из котла”. К сожалению, земли для проживания растущего населения планеты и воды для его жизнедеятельности становится все меньше. А новые товары, которые выпускаются для извлечения прибыли, будучи выброшенными на мусор, будут занимать все больше суши, тем самым еще быстрее обостряя проблему мест обитания гомосапиенсов.
А не пора ли задуматься :“ Зачем нам пять мобильников на человека или две машины на семью из трех человек или постоянное ”зависание “ молодежи в Интернете?”
Джику Сорос не даром вчера в газетном интервью, дал понять, что Россия является угрозой цивилизации! Оно понятно, что земли у нас достаточно и питьевой воды много, да и других ресурсов хватает для нормальной человеческой жизни. Поэтому и призывает он всех, кому плохо : “Идите и заберите, все у русских! Они ничего Вам не сделают. Их финансы у нас под контролем ! ” Может я не прав ?