У хайнетов все хорошо

Экономика и финансы
Москва, 22.10.2018
«Эксперт» №43 (1094)
Богатых людей в России становится все больше, несмотря на медленный рост ВВП. В 2018–2019 годах клиенты семейных офисов и private banking сохранят капитал и обгонят инфляцию на два-три процента

Количество богатых людей в России продолжает увеличиваться, невзирая на показатели роста ВВП всего в один-два процента. К категории HNWI (High-net-worth individual — человек с высокой чистой стоимостью активов), «хайнетов», принадлежат люди с активами, превышающими миллион долларов. Причем растет и количество таких людей, и их суммарные активы. К тому же новый виток санкций стимулирует этих людей возвращать часть своих капиталов в Россию. Их можно понять, ведь недавно даже Credit Suisse заморозил активов, связанных с Россией, почти на пять миллиардов долларов. Хотя уже на следующий день было официально объявлено, что речь идет не о замораживании, а о реклассификации из активов под управлением в активы на доверительном хранении, осадок все равно остался, да и доходность у этих групп активов разная. С учетом всего этого неудивительно, что российский сегмент private banking тоже продолжает расти.

 

Богатых все больше

В России к клиентам private banking часто относят не только HNWI, но и людей с меньшими капиталами. Заместитель директора Национального центра финансовой грамотности (ранее —Институт финансового планирования) Сергей Макаров отмечает, что в российской практике порог входа для private banking традиционно ниже, чем за рубежом, и многие финансовые учреждения предлагают услуги с такого рода названием для людей с активами от десяти миллионов рублей. Кроме того, г-н Макаров обращает внимание, что ежегодное увеличение количества людей, обладающих таким состоянием, не особенность России, а общемировая тенденция.

По оценкам World Wealth Report 2018 (Capgemini), в России насчитывается 190 тыс. человек, активы которых превышают миллион долларов. «Если оценивать теоретический потенциал рынка, то нужно иметь в виду и возможность роста за счет возвращения средств из-за рубежа. Общий объем привлеченных средств в рамках private banking в России оценивается примерно в сто миллиардов долларов. При этом зарубежный капитал этой категории людей составляет, по оценкам, порядка триллиона долларов (данные НИУ ВШЭ). Фактически в развитии российского private banking заинтересовано и государство, которое стимулирует этот процесс с помощью различных инициатив в области налогового законодательства», — добавляет г-н Макаров.

В связи со сложностью доступа к информации оценки различных организаций могут существенно отличаться, но продолжающийся который год рост числа состоятельных людей и рынка управления их активами отмечают все. Старший вице-президент — директор департамента «Открытие Private Banking» ФК «Открытие» Алина Назарова оценивает сегодняшний объем рынка private banking в России на уровне 8,5–9 трлн рублей. По оценкам «Открытия», этот рынок на горизонте ближайших двух лет будет расти и к концу 2020 года может превысить 12 трлн рублей. Госпожа Назарова среди основных тенденций выделяет репатриацию капитала состоятельными россиянами, опасающимися внешних ограничений (санкции, блокировка активов и т. д.) и повышение концентрации рынка в крупнейших банках (топ

У партнеров

    «Эксперт»
    №43 (1094) 22 октября 2018
    400 крупнейших компаний России
    Содержание:
    Боже, шорти Америку

    В течение ближайших двух лет рынок акций США может потерять около трети своей капитализации. Причины — новый цикл роста ставок, который ударит по компаниям и заемщикам-физлицам

    Реклама