Иран спешит на помощь
После отключения России от международной системы SWIFT традиционная банковская инфраструктура продолжила работу, но «с оговорками», констатировал директор департамента финансовой политики Минфина Алексей Яковлев. Финансовым институтам, по его словам, пришлось приложить огромные усилия для обеспечения международных расчетов. Большой акцент в «платежном меню», как отметил Алексей Яковлев, банкиры сделали на создании и использовании цифровых инструментов. «Это и цифровая валюта, и цифровые финансовые активы (ЦФА), и иностранные цифровые права», — перечислил чиновник.
В применении этих инструментов, по его словам, есть «успешные кейсы», проекты и механизмы. Вопрос в том, что в многообразии новых инструментов одни проигрывают другим по дешевизне или доступности, указал он. И подчеркнул, что перспектива трансграничных платежей «лежит в плоскости технологий». При этом, по словам Алексея Яковлева, речи об отказе от наличных «нет и не может быть».
«До недавнего времени один-два игрока [из числа крупных западных банков] контролировали большую часть международных расчетов, но в какой-то момент решили, что надо исключить неправильных игроков. Уже понятно, что привычная структура расчетов перестала существовать в прежнем виде», — отметила в ходе дискуссии член правления ВТБ Ольга Баша. Поэтому и нужно, по ее словам, иметь в запасе альтернативные механизмы и проработанные сценарии для платежей. Попытки создать альтернативу SWIFT она назвала «утопичными».
Ольга Баша отметила, что первым, кто предложил России помощь после введения санкционных ограничений был Иран: «Пришли и сказали: мы вас научим, мы за 40 лет санкций научились вообще всему». На деле оказалось, что созданная Ираном система трансграничных расчетов — непрозрачная и работает так, что «часть ликвидности нередко застревает в других странах», добавила она.
По словам Ольги Баша, ключевыми принципами новой архитектуры международных платежей должна стать «полицентричность и взаимозаменяемость коридоров расчетов». Банкир считает, что цифровой рубль постепенно перестанет быть внутренним проектом «для своих» — по ее словам, наступает этап поиска его «применимости» в новых регионах, в том числе в Азии. «Просто надо понимать, что это не спринт, а марафон», — резюмировала она. Член правления ВТБ скептически отнеслась к идее расчетов в криптовалютах — «слишком волатильны, к тому же так или иначе привязаны к доллару». Она также обратила внимание, что с точки зрения анонимности «крипта» проигрывает неттингу — механизму, при котором стороны осуществляют взаимозачет финансовых обязательств для снижения платежного трафика.
Сейчас у малого и среднего бизнеса востребованы «коробочные решения», в которых не нуждаются крупные компании, отметил зампред банка ПСБ Михаил Дорофеев. В ходе сессии он впервые раскрыл сумму международных расчетов, которую обеспечил дочерний сервис банка А7 — 7,5 трлн руб. за I полугодие 2025 г.
Проблемы нет, но есть
Отключение от SWIFT — уже не проблема, уверял во время сессии Михаил Дорофеев. «По факту альтернатива за последние три года сформировалась. Сейчас всё работает, и спасибо за это Минфину с ЦБ, которые помогли решить проблему», — подчеркнул он, а Ольга Баша и Алексей Яковлев с этим утверждением живо согласились.
«У банковского сектора проблем нет, [они есть] только у реального сектора», — поиронизировал вице-президент «Норильского никеля» Антон Берлин. Согласно его оценкам, стране и банковской системе «нужно еще два года», чтобы стабилизировать трансграничные платежи. Он напомнил, что многие банки за рубежом опасаются вторичных санкций, поэтому «нужно подумать над тем, чтобы даже классические международные транзакции сделать анонимными».
Вопрос — в востребованности продукции, которую производит компания, убеждена замгендиректора по взаимодействию с органами власти «Металлоинвеста» Юлия Шабала. Если продукция востребована, по ее мнению, способ расчетов «найдется всегда». Но «с теми или иными издержками и скоростью», добавила Юлия Шабала. «Мы крайне креативны, устойчивы и изворотливы», — согласился с коллегой гендиректор золотодобывающей компании «Полюс» Алексей Востоков.
При этом у ЦФА в России, по его словам, есть две проблемы: сравнительно низкая ликвидность в сравнении с классическими инструментами (например, облигациями) и необходимость настраивать правовое поле и прописывать налоговое регулирование. Однако топ-менеджер не исключил, что токен, обеспеченный золотом, «мог бы стать перспективным инструментом в международных расчетах».
С марта 2024 г. ЦФА разрешили использовать как средство платежа, но только в международных расчетах — закон об этом подписал президент России Владимир Путин. Как утверждал в июле 2024 г. зампред ЦБ Владимир Чистюхин, участники внешнеэкономической деятельности уже используют эти инструменты для трансграничных платежей.
Больше новостей читайте в нашем телеграм-канале @expert_mag
