Интервью

Кредиты обернутся прибылью

ЦБ оценил результаты собственной денежно-кредитной политики

Кредиты обернутся прибылью
Фото: Кирилл Кухмарь/ТАСС
Банк России в своем обзоре «О развитии банковского сектора...» отмечает снижение темпов роста корпоративного и ипотечного кредитования в начале года, но при этом видит возобновление спроса на потребительские кредиты. Сокращение объема выданных займов является одной из целей ужесточения денежно-кредитной политики. Но, несмотря на некоторое ухудшение условий ведения бизнеса, менеджмент крупнейших банков не ждет сокращения годовой прибыли.

Портфель корпоративных кредитов банков в январе снизился на 8 млрд руб., что в процентном отношении составило символические 0,01%. Однако Банк России не исключает, что этому способствовал сезонный фактор — значительная часть госконтрактов оплачивается в декабре, поэтому в начале нового года запросы предприятий в оборотных средствах снижаются.

В целом по году ЦБ ожидает роста корпоративного кредитования на 6–11%.

Выдача займов бизнесу является наименее рисковой для банков, но при этом и менее маржинальной, чем кредитование физлиц. Не исключено, что в ближайшее время банки усилят борьбу за качественных заемщиков и будут немного снижать процентные ставки в ущерб маржинальности. Однако если прогнозы регулятора оправдаются, то банки все равно нарастят корпоративный кредитный портфель и свои доходы.

Последние полгода высокопоставленные представители Банка России много говорили о перегреве рынка ипотеки. Похоже, что негативная с точки зрения ЦБ тенденция роста ипотеки начала меняться — в январе было выдано ипотечных кредитов на 275 млрд руб., что примерно в три раза меньше, чем месяцем ранее. Прирост совокупного ипотечного портфеля банков «замедлился до умеренных 0,6 с 2,9% в декабре 2023 года», сообщает регулятор.

Здесь также сказался эффект новогодних каникул, но Банк России отмечает и действие таких факторов, как увеличение первоначального взноса с 20 до 30% по «льготной ипотеке», сокращение максимального размера кредитов до 6 млн руб. для всех регионов, уменьшение размера возмещений банкам по всем госпрограммам на 0,5 п.п., а также рост ставок рыночной ипотеки.

Довольно неожиданно выросло потребительское кредитование — «на умеренные 0,8% после сокращения на 0,1% в декабре 2023 года», отмечает ЦБ, несмотря на то, что в IV квартале прошлого года средняя полная стоимость такого кредита выросла на существенные 3,0 п.п. до 24,0%.

Однако доля потребительских кредитов занимает наименьшую долю в портфелях банков — их выдано примерно на 13,7 трлн руб., по сравнению с 18,3 трлн руб. ипотеки и 73,8 трлн руб. корпоративных займов.

Банк России не видит ухудшения качества кредитов, но отмечает при этом тревожную ситуацию в сегменте ипотечного кредитования. Так, по ипотечному финансированию договоров долевого участия (ДДУ) доля контрактов с предельной долговой нагрузкой заемщиков более 80% в IV квартале хоть и снизилась относительно предыдущего квартала на 4 процентных пункта, но оставалась на высоком уровне в 42%. В сегменте займов неДДУ и вовсе наблюдался рост на 1 п.п. до 48%.

Пока данные говорят о том, что в текущем году мы увидим лишь замедление темпов кредитования, но не падение кредитных портфелей банков. Не исключено, что банки будут сокращать маржинальность своих операций, но в любом случае они обещают получить хорошую прибыль.

Так, президент — председатель правления Сбера Герман Греф еще в начале декабря прошлого года в интервью программе «Вести» говорил: «Мы в своих прогнозах считаем, что в следующем году мы сумеем заработать больше, чем в этом году».

На прошлой неделе первый зампред «Совкомбанка» Сергей Хотимский заявил, что в текущем году банк не планирует снижение прибыли. «Мы полагаем, что общий результат будет примерно на уровне 2023 года. Что будет означать более низкую рентабельность с точки зрения возврата на капитал, но, тем не менее, будет соответствовать нашим каким-то предыдущим прогнозам», цитирует «Интерфакс» банкира.

На этой неделе первый зампред ВТБ Дмитрий Пьянов, представляя отчетность банка за прошлый год, говорил, что в 2024 г. ВТБ планирует заработать 435 млрд руб. против 432,2 млрд руб. по итогам 2023 г. Правда, около 100 млрд руб. прибыли планируется получить от работы с заблокированными активами, а еще 60 млрд руб. в качестве признания «отложенного налогового актива» благодаря изменению стратегии консолидации банка «Открытия».

Прогнозы Банка России по прибыльности банковского сектора пока более консервативны. Директор Департамента банковского регулирования и аналитики Банка России Александр Данилов на пресс-конференции в конце января говорил, что «по этому году у нас прогноз прибыли в районе 2,5 трлн рублей, ну если диапазон какой-то брать, то 2,3–2,8 трлн рублей». В прошлом году банки совокупно заработали около 3,3 трлн руб. чистой прибыли.

Однако еще в январе 2023 г. Банк России предрекал, что прибыль банков в целом по году лишь «превысит» 1 трлн руб. Так что вполне возможно, что несмотря на негативные для банков, но позитивные для экономики в целом факторы, кредитные организации заработают для акционеров больше, чем это пока предполагает ЦБ.

Материалы по теме:
Финансы, 17 апр 15:30
Наиболее закредитованные компании пытаются уйти от банкротства
Финансы, 9 апр 15:51
Россияне охладели к иностранной валюте
Финансы, 28 фев 22:00
90% долгов россияне берут онлайн
Финансы, 22 фев 13:15
Как изменились условия работы МСП в 2024 году
Свежие материалы
Не общий сбор
Почему малые аэропорты недовольны правилами нового авиационного платежа
Цифровые активы запузырились
Аналитики предрекли кратный рост дефолтов на рынке ЦФА
Как выглядит город будущего
Города,
Эксперты обсудили перспективы цифровизации