Регионалы ставят на розницу

Даниил Гольц
14 апреля 2003, 00:00
  Урал

Рост вкладов населения - единственный источник постоянного роста объема бизнеса для банков промышленных регионов

Прогресс региональных банков, отраженный в рейтинге по итогам года, достигнут во многом за счет их работы на розничном рынке. Это главная тенденция ушедшего года: финансовые потоки населения стали для кредитных учреждений не менее значимым фактором роста, чем, например, обслуживание нефтегазового сектора. Качественный и устойчивый рост банков достигается за счет рыночно ориентированной стратегии - агрессивного привлечения средств населения и размещения их в кредиты. Банки добились почти невозможного: при быстрорастущих кредитных портфелях они сохранили их качество - низкую долю просроченной задолженности и высокую степень обеспеченности возврата кредитов.

Преобладание в первой десятке кредитных организаций, обслуживающих нефтегазовый комплекс, пока все равно сохраняется. Но Уралсиб (Уфа), классифицируемый аналитиками как банк розничный коммерческий (а не природных ресурсов) и имеющий диверсифицированную структуру активов, потеснив Сургутнефтегазбанк, прочно закрепился на первой позиции. Доля активов Уралсиба составляет почти четверть совокупных активов кредитных учреждений, приведенных в рейтинге. Рост банка по активам и капиталу, развитие филиальной сети уже заставили забыть старое и известное название Башкредитбанк, ассоциировавшееся прежде только с Башкирией.

Другой важный результат года: несмотря на мощные финансовые потоки на сырьевых территориях, банки промышленной Свердловской области прочно сохраняют место в числе крупнейших. Более того, они поднялись в рейтинге. А когда Уралсибсоцбанк покинул десятку крупнейших в результате изменений в бизнесе, привнесенных материнской структурой ( МДМ-Банком), его немедленно заменил другой екатеринбуржец - Уралпромстройбанк.

Обращает на себя внимание избыточный уровень ликвидности в крупнейших кредитных учреждениях Тюменского Севера (у Ханты-Мансийского банка - 46,8%, у Сургутнефтегазбанка - 61,9%) при высоком уровне их капитала. Их кредитная мощь не используется. Значит, хоть эти банки и классифицируются скорее как расчетные, в среднесрочной перспективе они неизбежно начнут реализовать накопленный потенциал для извлечения процентных доходов за счет кредитования. Банки Тюменского Севера начнут открывать филиалы в промышленных регионах Урала. Так, открытие филиала в Екатеринбурге уже стоит в планах развития Ханты-Мансийского банка.

По-прежнему наиболее значимой клиентской базой обладает Сургутнефтегазбанк, имеющий на остатках счетов клиентов (преимущественно корпоративных) 28,7 млрд руб. Остальные сильно отстают. Интересно, что оборачиваемость средств на счетах клиентов и среднедневной банковский оборот по Уралу в целом снизился. Главным виновником остается Сургутнефтегазбанк, клиентура которого (и прежде всего компания Сургутнефтегаз) серьезно влияет на абсолютный размер финансовых потоков, проходящих через уральскую банковскую систему. Что лишний раз подчеркивает зависимость всей экономики, а не только банковской системы, от нефтегазового сектора.

Банки промышленных областей Большого Урала демонстрируют тенденции, заслуживающие особого внимания. Рост их активов во многом обусловлен увеличением объема вкладов населения и вложениями привлеченных средств в кредиты. Если по размерам активов банки Свердловской и Челябинской областей отстают от лидера в десять раз, то по объему вкладов - не более чем в два-три раза, и разрыв не увеличивается. УБРиР и Северная казна (оба - Екатеринбург), отличающиеся агрессивной политикой в области процентных ставок и в сфере рекламы, смогли удвоить сумму вкладов и войти в пятерку лидеров по размеру депозитов частных лиц. Рост вкладов позволил этим банкам нарастить активы, в первую очередь кредитный портфель, а Северной казне даже улучшить позиции в рейтинге по кредитам и активам. С точки зрения риска такой резкий рост - на грани фола, но пока сохраняется относительная экономическая стабильность, банки вряд ли будут обращать на это внимание. На наш взгляд, рост вкладов населения - это единственный источник постоянного роста объема бизнеса для банков промышленных регионов. По статистике ЦБ, вклады физлиц растут в регионах темпами, не уступающими столичным.

К сожалению, в силу особенностей порядка отражения остатков на счетах пластиковых карт данные рейтинга не позволяют оценить рост карточного бизнеса: мизерные позиции крупных банков по статье "Депозиты под пластиковые карты" не показывают реальной ситуации.

Основное направление привлекаемых вложений - по-прежнему кредиты предприятиям. Совокупный объем 30 крупнейших кредитных портфелей составил 68,3 млрд руб., что существенно выше прошлогодних показателей (57,3 млрд руб.). Резервы роста при этом сохраняются. Согласно обследованию, регулярно проводимому Центром экономической конъюнктуры при правительстве РФ, половина руководителей банков ожидает роста кредитных портфелей, тенденции к снижению нет.

Качество кредитных портфелей уральских банков хорошее: по большинству крупных региональных банков процент просроченной задолженности - не более 1. За год показатель не вырос, а у лидеров кредитования Уралсиба и Запсибкомбанка даже упал более чем вдвое. Банки, имевшие на начало прошлого года высокую долю просроченной задолженности ( Золото-Платина - 19%, Башпромбанк - 16%) или низкий уровень обеспечения ( Уральский трастовый банк - 93%), покинули тридцатку лидеров по кредитам и существенно сдали позиции в рейтинге по активам.

О стабилизации качества кредитов говорит отсутствие высокой доли просроченной задолженности. Даже у имеющего наибольшую просроченную задолженность Уралсибсоцбанка относительно невысокие 4,9% (в мировой практике нормой считается не более 5%). Обеспечение возвратности кредитов по банкам на вполне достаточном уровне и по большинству их колеблется от 120 до 300%. Таким образом, объективных признаков периодически предсказываемого банковского кризиса из-за качества коммерческих кредитов в финансовых показателях банков нет. Скорее наоборот.

Избыточная ликвидность банков Тюменского Севера отражается и в рейтинге по остаткам средств на корреспондентском счете. Этот рейтинг хорошо отражает разнообразие в подходах к управлению ликвидностью, присущее уральским банкам. В условиях относительной экономической стабильности снижение показателей банка в данном рейтинге тревожным признаком не является.

Рейтинг деловой активности оказался самым динамичным: его лидеры обновились за год наполовину. Большая их часть - региональные банки со средним размером активов, занимающие активную позицию на финансовом рынке. Стабильно количество банков, чья политика может быть классифицирована как агрессивная: их девять, как и по итогам прошлого года.

В целом деятельность банков Урала принесла неплохие финансовые результаты. Правда, говорить об абсолютной информативности показателя балансовой прибыли нельзя: банки активно им манипулируют, выбирая компромисс между красотой отчетности и размером налоговых выплат. По нашему мнению, о достигнутых финансовых результатах свидетельствует скорее положительная динамика собственного капитала банков.

Планку величины капитала в миллиард рублей сегодня взяли пять банков региона: в минувшем году к миллиардерам присоединились КредитУралБанк (Магнитогорск) и Запсибкомбанк (Салехард). Доля лидера Уралсиба в сумме общей капитализации ста крупнейших банков составляет 27%. Уровень достаточности капитала значительно колеблется. Так, в десятке лидеров по активам разброс от 9,7% (Сургутнефтегазбанк) до 49,5% (Ханты-Мансийский банк). Внутри территорий картина тоже разнится: у крупнейших екатеринбургских банков, например, разброс от 7,4% (СКБ-Банк) до 83,7% (Драгоценности Урала). Велик и диапазон колебаний уставного капитала. В ближайшие годы ситуация, очевидно, сохранится, так как в условиях отсутствия развитого фондового рынка возможности банков в части увеличения капитала крайне индивидуальны и от эффективности деятельности и роста клиентской базы прямо не зависят.

На наш взгляд, экономическая стабильность, рост номинальных и реальных доходов населения в текущем году позволят банкам и далее эксплуатировать схему "рост вкладов населения - кредиты". Подводным камнем на пути реализации этой стратегии могла бы стать опасность ухудшения финансового положения предприятий, но большинство банкиров вполне обоснованно считает это маловероятным. По результатам исследования Центра экономической конъюнктуры, 90% банкиров оценивают риски кредитования как нормальные, и практически все считают, что такая ситуация сохранится.

Поправка

В "Эксперт-Урале" 9 (91) от 10 марта 2003 года в статье "Пример для подражания" на странице 31 в таблице неверно указан регион регистрации и деятельности ОАО "Ханты-Мансийская лизинговая компания". Правильно: Ханты-Мансийский автономный округ. АЦ "Эксперт-Урал" приносит извинения.

Что и как мы считали.

В качестве исходных данных для таблиц банковского обзора использованы балансы банков по счетам второго порядка, а также оборотно-сальдовые ведомости по этим счетам. Это стандартная информация, ежемесячно направляемая банками в ЦБ.

В расчете показателя чистых активов использованы данные валюты баланса, уменьшенные на величину межфилиальных расчетов, текущих расходов, убытков, расходов будущих периодов, отрицательных переоценок активов. Кроме того, при расчете активов учитываются только сальдовые остатки счетов двойной записи (474 и 603).

При расчете значения собственного капитала (СК) мы опирались на свою методику, отличную от методик ЦБ и рейтинговых агентств. СК определялся нами по следующей формуле: K = остатки на счетах 104 + 102 + 103 - 105 + 106 + 107 + 61305 + 61306 + 61307 + 61308 + 701 + 703 - 61405 - 61406 - 61407 - 61408 - 702 - 705 - 704 - 601 - 602 - 90601 - 90602 + 60105 + 60206 + 61301i + 61302 + 61303 + 61304 + 61309 - 60319 - 61401 - 61402 - 61403 - 61409. Главным отличием нашей формулы расчета СК от методики ЦБ является неучет субординированных кредитов. Их включение в состав капитала нам представляется по меньшей мере спорным.

Коэффициент деловой активности (КДА) позволяет выявить стратегию развития банка: характеризует совокупный объем операций, совершаемых банком за исследуемый период. КДА определяется как отношение оборотов по всем балансовым счетам банка к итогу сальдового баланса. Наш опыт дистанционного мониторинга банков свидетельствует, что нормальное значение данного показателя - от 10 до 20. КДА больше 20 говорит о том, что банк проводит агрессивную политику на финансовом рынке, основная масса его операций носит спекулятивный характер, меньше 10 - банк реализует пассивную стратегию работы на финансовом рынке.

Обеспечение коммерческих кредитов рассчитывается как отношение залога (результат исследования остатков по счетам внебалансового учета 91303, 91305, 91307, 91308) к сумме коммерческих кредитов. Просроченная задолженность по кредитам рассчитывается как сумма счетов 458а и 459а, отнесенная к общему объему кредитного портфеля.