Россия займет на 30 лет

15 февраля 2010, 00:00

Россия может впервые за 12 лет разместить 30-летние еврооблигации либо в евро, либо в долларах. Размер начального выпуска составит $5 млрд, а максимально возможный размер — $17,8 млрд: именно этот объем внешних рыночных заимствований предусмотрен в федеральном бюджете на 2010 год. Не исключено, впрочем, что срок займа будет более коротким. Пока Минфин надеется занять не более $10–12 млрд, поскольку цены на нефть держатся на уровне выше заложенного в бюджете прогноза.

Россия постарается привлечь как можно больший круг инвесторов, возможно, даже из азиатских стран, поэтому при выпуске бондов будет проведено road show. Организаторами выпуска Минфин выбрал четыре банка: Barclays Capital, Citibank, Credit Suisse и российский «ВТБ капитал».

Размещение может произойти в первом полугодии 2010 года, банкиры рекомендуют сделать это в апреле-мае. Важно, чтобы Россия не вышла на мировой рынок одновременно с госкомпаниями; и, скорее всего, государство выйдет на рынок капитала раньше них.

Сейчас в обращении находится один выпуск 15-летних бумаг Минфина на сумму $1,75 млрд с погашением в 2011 году и четыре выпуска бумаг Российской Федерации на общую сумму $30,15 млрд. Ближайшее погашение по еврооблигациям РФ состоится 31 марта 2010 года (десятилетние облигации, доходность 3,6%), самое дальнее — 31 марта 2030 года (30-летние облигации, доходность 5,5%).