Андрей Осипцов
Исполнительный директор блока «Риски» Сбербанка, профессор Сколтеха (входит в группу ВЭБ.РФ) и автор Telegram-канала «Технологии энергоперехода»
Назар Сотириади
Управляющий директор, руководитель функции оценки рисков устойчивого развития блока «Риски» Сбербанка
Средняя температура в приземном слое атмосферы нарастает вследствие антропогенного влияния, что проявляется в увеличении количества аномалий и экстремальных климатических явлений (ураганы, наводнения, волны жары и холода, пожары, таяние мерзлоты). За 20 лет, по данным Росгидромета, количество опасных гидрометеорологических явлений увеличилось в два раза: в 2024 г. произошло почти 500 с ущербом для экономики. Это объективная реальность, которая не зависит от политических взглядов наблюдателя.
Климатический риск это сочетание подверженности и уязвимости актива или территории по отношению к конкретному климатическому событию и опасности самого события. Вот лишь некоторые примеры реализовавшихся рисков: в 2020 г. на ТЭЦ крупной металлургической компании вследствие растепления многолетнемерзлых грунтов произошла разгерметизация хранилища дизтоплива (ущерб ~150 млрд руб); в 2024 г. паводок на реке Урал нанес ущерб предприятиям, жилой недвижимости и физлицам Оренбургской области в объеме ~40 млрд руб. Ущерб от транспортного коллапса из-за экстремального снегопада в январе 2026 г. еще предстоит оценить.
Климатические риски уже накоплены в кредитных портфелях банков и в качестве операционных рисков в активах промышленных предприятий, но эти риски никак пока системно не оцениваются. Ранее риск климатических катастроф принимался в системе риск-менеджмента без управления в силу малой частоты явлений (стрессовые потери, вероятность в хвосте распределения). С нарастанием частоты событий климатический риск на наших глазах переходит из хвоста в середину распределения вероятностей и становится управляемым риском. По данным SUERF (European Money and Finance Forum), убытки банков от реализовавшихся климатических рисков в ближайшие годы могут достичь 0.5–1% RWA (риск-взвешенные активы).
Есть первые шаги в направлении создания систем оценки климатических рисков: развиваются физически-информированные ИИ-модели для оценки конкретных видов рисков. Ранее важный для бизнеса горизонт по времени (1–3 года) в промежутке между прогнозом погоды (14 дней) и климатическими ансамблевыми прогнозами (10 и более лет) воспринимался как период, на котором не было достаточно точных инструментов анализа. С взрывным развитием технологий ИИ и, в частности, методов машинного обучения такие инструменты на основе данных становятся доступны и могут быть внедрены в системы управления рисками в финансах, промышленности и сельском хозяйстве. Это позволит банкам экономить на резервах и достигать экономии 2–5% на залоговом портфеле, а компаниям — оптимизировать операционные издержки и капитальные потери.
