Полипропилен — наиболее универсальный современный пластик. Он выгодно отличается, например, от полиэтилена тем, что прозрачен, прочен, легко окрашиваем, способен выдерживать низкие температуры, пригоден для изготовления практически любых пластмассовых изделий и упаковочных пленок (в них традиционно заворачивают букеты цветов и сигаретные пачки). Спрос на полипропилен постоянно растет. Поэтому-то к рынку этого полимера проявляли интерес все более или менее крупные нефтехимические компании: «Газпром», «Сургутнефтегаз», «НоваТЭК», группа «Титан», «Нижнекамскнефтехим» и «ЛУКойл». Но только последним двум удалось довести заявленные ими инвестпроекты до завершения.
По следам Миннефтехимпрома
Производство полипропилена на лукойловском комбинате «Ставролен» начало создаваться еще в 1986 году, однако из-за отсутствия средств реализация этого советского проекта заглохла. В 1997 году власти Ставропольского края продали недостроенный завод правительству Москвы. Через год сам «Ставролен» был перепродан «ЛУКойлу». В 2004 году нефтяная компания и созданное ею для управления нефтехимическими активами ЗАО «ЛУКойл-Нефтехим» приобрели полипропиленовый недострой на территории «Ставролена» — площадку с частично смонтированным оборудованием — за 32 млн долларов и решили завершить начатый в советское время проект.
Интерес к этому направлению нефтехимического бизнеса легко объясним: на российском рынке возник дефицит полипропилена, поскольку мощностей российских предприятий (поставленные в 1980-е годы три установки по 100 тыс. тонн каждая) не хватало для удовлетворения внутреннего спроса (см. график), не говоря уже о возможности экспорта этой продукции. Когда же в России появились современные производства упаковочных материалов, в частности БОПП-пленки (см.: «Упакуй себя сам». — Эксперт, 2005, № 27), стало ясно, что им придется работать на импортном сырье, так как ни одно из российских предприятий не было в состоянии выпускать полипропилен необходимого качества. В результате только за один 2005 год импорт этого полимера вырос в два с половиной раза, а инвестиционная деятельность, направленная на импортозамещение в этом сегменте рынка, заметно активизировалась.
Тем не менее сейчас, кроме «Ставролена» и «Нижнекамскнефтехима» (производство там было запущено в октябре прошлого года), новых заводов полипропилена в России нет, и в ближайшее время они вряд ли появятся. Реализация проектов в Тобольске, Омске и Астрахани на начальном этапе, и, вероятно, выпуск там начнется не раньше чем через три-четыре года. Следовательно, острой конкуренции на рынке пока не будет. Это позволяет новым игрокам рассчитывать на сохранение относительно высокой рентабельности бизнеса: сейчас полипропилен в России заметно дороже, чем в Европе.
Впрочем, «ЛУКойл-Нефтехиму» все же придется поторопиться. Приобретение и достройка завода полипропилена обошлись нефтехимическому холдингу в примерно 200 млн долларов. Для сравнения: «Нижнекамскнефтехим» за 180 млн долларов смог ввести в эксплуатацию производство в полтора раза большей мощности. По нашим оценкам, лукойловский проект окупится примерно через десять лет. Однако эти сроки могут сократиться, а бизнес «ЛУКойл-Нефтехима» станет более эффективным, чем у конкурентов, если компания вложится в развитие сырьевой базы.
Спасет свое сырье
Полипропиленовый проект в Буденновске может осложнить сырьевое обеспечение другого предприятия «ЛУКойл-Нефтехима» — «Саратоворгсинтеза». Дело в том, что до недавнего времени весь пропилен, производившийся на «Ставролене», поставлялся в Саратов — там из него выпускают акрилонитрил, фенол и ацетон. Теперь все это сырье будет перерабатываться на месте, в Буденновске, в полипропилен. Получается, что «Саратоворгсинтез» останется без сырья. В «ЛУКойл-Нефтехиме» заявили, что решение этой проблемы уже найдено: первое время на завод будет поставляться сырье сторонних производителей, затем — пропан-пропиленовая фракция с НПЗ «ЛУКойла», а через несколько лет там может появиться собственное производство пропилена из пропана, который выпускают газоперерабатывающие заводы «ЛУКойла». Подумывают в «ЛУКойл-Нефтехиме» и о создании в Саратове еще одного производства полипропилена.
Но наполнение сырьевого баланса «Саратоворгсинтеза» — это только полдела. Гораздо важнее решение проблемы снабжения дешевым углеводородным сырьем самого «Ставролена». В советское время комбинат получал прямогонный бензин по трубопроводу из Грозного, а сейчас до ближайшего поставщика сырья — Волгоградского НПЗ — более 1000 км по железной дороге. К тому же нефтяное сырье дороже газового (на нем работает главный конкурент «ЛУКойла» в нефтехимии — «Сибур») и менее эффективно.
Решить задачу может переработка газового сырья каспийских месторождений. В реализацию этого проекта «ЛУКойл» готов вложить 3 млрд долларов. Завод мощностью 10–14 млрд кубометров газа, вероятнее всего, будет построен на территории Калмыкии. Это предприятие не только обеспечит потребности «Ставролена» в дешевом сырье, но и сможет стать базой для создания в регионе новых нефтехимических производств.
