Розничный ренессанс

Спецвыпуск
Москва, 17.09.2012
«Эксперт» №37 (819)
Новые требования регулятора к расчету норматива Н1 и желание заработать подтолкнули банки к расширению розничного бизнеса. В результате уже в этом году потребительское кредитование может вернуться к докризисным темпам роста — 50%

Фото: Эксперт Online

В 2012 году достаточность капитала стала одним из ключевых ограничителей дальнейшего развития банковского сектора: избыточный запас капитала, накопленный фининститутами в 2008–2009 годах, исчерпан, а новации Банка России в расчете норматива Н1 отняли у первого норматива банков с большой долей корпоративного кредитования еще около 0,5 процентного пункта. Банки, не пожелавшие жертвовать своим развитием, пошли по пути изменения структуры активов, устремившись в розничное кредитование.

Атака на первый норматив

Вопреки многочисленным опасениям участников рынка вступление в силу с 1 июля 2012 года более жестких требований к учету кредитного риска не привело к драматичному снижению достаточности капитала в банковском секторе. По итогам июля 2012 года средний по системе норматив Н1 снизился на 0,3 п. п., до 13,5% (см. график 1), что сопоставимо с результатами мая (–0,2 п. п.) и июня (–0,3 п. п.). И хотя июльские темпы роста кредитного портфеля (+1,5%) оказались несколько хуже динамики мая-июня (+2,6 и +2,3% соответственно), в целом давление поправок в Инструкцию ЦБ РФ № 110-И на совокупный капитал банковского сектора оказалось заметно меньше, чем опасались участники рынка. Не стоит забывать и том, что на снижение Н1 повлиял также учет с 1 июля в капитале 100% операционного риска банков (ранее учитывалось 70%). Во многом негативное влияние поправок было сглажено благодаря так называемому переходному периоду, что позволило части банков заранее диверсифицировать риски.

Вместе с тем регулятивные новации отразились на достаточности капитала лидеров рынка. Среди 200 крупнейших кредитных организаций наибольшие потери в уровне Н1 понесли банки из топ-10 по активам: по итогам июля средний норматив по данной группе снизился на 0,5 п. п., до 12,6% (см. таблицу 1). Хуже результаты только у банков ниже 200-го места по активам (–1,2 п. п.), однако с точки зрения капитала эти банки изначально обладают повышенным запасом прочности (средний Н1 на 1 августа 2012 года — 19,5%). Среди лидеров по абсолютному снижению Н1 — крупнейшие госбанки: Сбербанк, ВТБ и Россельхозбанк (–0,6 п. п.), Банк Москвы (–1,7 п. п.), а также «дочки» иностранных банков: Райффайзенбанк (–0,8 п. п.), Росбанк (–0,4 п. п.), Дойче Банк, Кредит Европа Банк и Абсолют-банк (более –1 п. п.). На динамике достаточности капитала последних, очевидно, сказалось активное финансирование нерезидентов, зарегистрированных в юрисдикциях с упрощенным режимом налогообложения (в том числе в офшорах).

Ситуация с динамикой Н1 осложняется планируемым принятием поправок в Положение № 254-П, которые ужесточают правила формирования резервов по ссудам с повышенным риском. По оценкам «Эксперт РА», на ссуды, подпадающие под новые требования, может прийтись от 5 до 15% кредитного портфеля банков из топ-100 по активам. С учетом достаточно формального подхода многих банков к формированию резервов по ссудам (по большинству ссуд создается минимально допустимый резерв, см. график 2) необходимость дополнительного резервирования способ

У партнеров

    «Эксперт»
    №37 (819) 17 сентября 2012
    Кремль и элита
    Содержание:
    Субъективное ощущение кризиса

    История Геннадия Гудкова, обсуждение запрета на владение недвижимостью и счетами за рубежом для чиновников и депутатов, слухи о требовании Владимира Путина к богатейшим людям страны вернуть все капиталы на родину в течение года — все это меняет прежний порядок в отношениях верховной власти и элиты. Дело за тем, чтобы построить новый порядок

    Потребление
    Реклама